Blog-Posts from feb 15, 2012

Chile

En este sentido, Perú ostenta un 13% de las reservas mundiales, seguido por Australia con 12%, muy por lejos del 27,5% de Chile.

15 de Febrero de 2012.- Según el informe 2012 del Servicio Geológico de Estados Unidos (USGS), Chile tiene reservas por 190 millones de toneladas, lo cual muestra un alza de 26% respecto del informe previo de dicho organismo, cuando se calcularon 150 millones de toneladas. En tanto, el total mundial es 690 millones de toneladas.

Además, señala que Perú es el país más cercano en cuanto a reservas con 90 millones de toneladas, luego Australia con 86 millones y muy por lejos se sitúan México con 36 millones de toneladas y Estados Unidos con 35 millones de toneladas. De esta manera Perú ostenta un 13% de las reservas, seguido por Australia con 12%.

Asimismo indica que “hay una significativa revisión al alza en las reservas de Chile basada en los nuevos reportes de las compañías mineras y nuevos desarrollos”.

Lo anterior podría explicarse por los aumentos de producción que han anunciado grandes compañías en Chile. En este sentido, Minera Escondida —controlada por la australiana BHP Billiton— informó ayer que aumentó en 25% sus reservas minerales “luego de una exitosa campaña de exploración brownfield” y programas de perforación acelerados.

Los Pelambres —de Antofagasta Minerals, el brazo minero del grupo Luksic— anunció que existen recursos mineros conocidos por más de seis millones de toneladas de cobre, tres veces más que el cálculo inicial cuando la empresa inició su producción, en el año 2000. En ese momento se proyectaba que operaría hasta 2036, pero tras sucesivas campañas de exploración se prevé que podría producir cobre hasta el año 2100.

Anglo American, anunció el año pasado nuevos recursos mineros en los depósitos Los Sulfatos y San Enrique Monolito, los cuales “tienen un potencial para tres Los Bronces”. Los Sulfatos tiene recursos inferidos —no cuantificados económicamente— por 1.200 millones de toneladas de mineral, mientras que en San Enrique existen 900 millones de toneladas.

Collahuasi –controlada por Anglo American (44%) y Xstrata (44%)— ingresó a evaluación ambiental un proyecto para buscar nuevas 470&reservas de cobre cerca de esa mina, ubicada al sureste de Iquique, por US$470 millones.

Portal Minero

Colombia

Las empresas poseen operaciones de explotación y desarrollo de proyectos petroleros en las cuencas de Llanos, Magdalena y Catatumbo.

15 de Febrero de 2012.- La empresa dedicada a a la exploración y producción de hidrocarburos en Chile y Argentina, GeoPark, anunció hoy la adquisición de las colombianas Winchester Oil & Gas SA y La Luna Oil Company Limited S.A. (colectivamente "Winchester Luna").

Las empresas que serán propiedad de GeoPark poseen operaciones de explotación y desarrollo de proyectos petroleros en las cuencas de Llanos, Magdalena y Catatumbo en Colombia.

Según informó GeoPark, se adquirieron los activos Winchester Luna con la intención de establecer un negocio a largo plazo en Colombia y para complementar así sus operaciones upstream en Chile y Argentina. El acuerdo asciende a un monto de 30 millones de dólares y establece determinados pagos eventuales sobre ganancias de producción sujeta a futuros éxitos exploratorios.

La adquisición de Winchester Luna incluye participaciones que oscilan entre el 75% y 5% en 8 bloques y licencia como Operador de dos, los que actualmente producen 1.230 barriles diarios (bpd) lo que equivale a aproximadamente 800 bpd netos. Asimismo, cuenta con reservas 2P de 2 millones de barriles, y un portafolio de riesgo balanceado de activos con reservas existentes, potencial de desarrollo de bajo riesgo y posibilidades de exploración atractivas.

Actualmente GeoPark opera en 9 bloques en Chile y Argentina con una producción de petróleo y gas de aproximadamente 9.200 barriles equivalente por día (boepd). Para 2012 GeoPark cuenta con un programa de trabajo en Chile que incluye la perforación de 17 a 20 pozos y la realización de estudios sísmicos 3D sobre una superficie de 600 kilómetros cuadrados y de estudios sísmicos 2D sobre una superficie de 147 kilómetros.

Sobre este pacto el CEO de GeoPark, James F. Park, comentó que "La adquisición de Winchester Luna es un importante primer paso de GeoPark en Colombia y en una región con interesantes oportunidades de crecimiento y consolidación. Una posición en Colombia, con su gran potencial hidrocarburífero subterráneo y su atractivo entorno político y regulatorio, es un elemento clave para construir un exitoso portfolio de proyectos de producción de petróleo y gas en América Latina" (DF).

Portal Minero

Brasil

Sumando los proyectos de la estatal Eletrobras y del sector privado que apuntan a la interconexión con el sistema eléctrico brasileño, habrá un aumento de capacidad de casi 30 GW.

15 de Febrero de 2012.- Brasil avanza en la construcción de once centrales hidroeléctricas por US$ 28.000 millones en cinco países sudamericanos para asegurarse el suministro energético, especialmente en la cuenca amazónica, informó ayer el diario “Folha” de Sao Paolo.

Las obras serían financiadas por el Banco de Desarrollo Económico y Social (BNDES) de Brasil. Dos de las plantas ya están en marcha en Argentina (Garabí-Panambí) y en Perú (Inambari), país donde además hay otras cinco en estudio. Los otros proyectos incluyen cuatro en Uruguay, Bolivia y Colombia.

De esta forma, el gobierno brasileño esperar añadir 18 gigawatts (GW) al sistema eléctrico local hasta 2020.

Brasil necesita asegurar su abastecimiento de energía eléctrica para mantener un crecimiento económico de 4% a 5% anual, ya que entre 2009 y 2017 su demanda crecerá, en promedio en 5.900 megawatts (MW) anuales, según el Plan Decenal de Expansión de Energía de Brasil.

El gigante sudamericano también trata de ampliar sus fuentes energéticas en previsión de posibles retrasos en el cronograma de las hidroeléctricas en territorio nacional, como la represa de Belo Monte.

“Aumento marginal”&

Según el secretario de Planificación Energética del Ministerio de las Minas y Energía, Altino Ventura, los proyectos en el exterior serán responsables por un “aumento marginal”.

Sin embargo, sumando los proyectos de la estatal Eletrobras y del sector privado que apuntan a la interconexión con el sistema eléctrico brasileño, habrá un aumento de capacidad de casi 30 GW, más que el doble de Belo Monte.

Otro motivo que urge al gobierno brasileño es el futuro costo de la energía. Actualmente, no hay más ríos en el país con potencial para centrales del tamaño de Belo Monte, que produciría energía a bajo costo.

Según la consultora PSR, en Brasil la generación costaría &US$ 77 MWh, frente a &US$ 52 MWh en Inambari (Perú) y US$ 58 MWh en Cachuela Esperanza (Bolivia).

Por eso el gobierno quiere importar en cuotas que varían de 70% a 80% de la energía producida por los vecinos.

Perú en la mira&

El principal proyecto de Brasil está en Perú, donde Inambari generaría 2.000 MW. Los otros proyectos en Perú son Sumabeni (1.074 MW), Paquitzapango (2.000 MW), Urubamba (940 MW), Vizcatán (750 MW) y Chuquipampa (800 MW).

Perú es el objetivo prioritario de Brasil porque posee una baja demanda de energía, la que corresponde al 14% del potencial hídrico de Latinoamérica. Y un acuerdo binacional está por ser enviado a los congresos de ambos países (DF).

Portal Minero

Bolivia

15 de Febrero de 2012.- El gerente General de la petrolera nacionalizada YPFB-Andina, Mario Arenas, aseguró que la inversión de la petrolera estatal se centra en el desarrollo de los campos en explotación. En este año se asignó US$158 millones para esta actividad y US$33,64 millones para la búsqueda de reservas.

El representante de la petrolera estatal, afirmó que está garantizada la inversión programada para la explotación en este año, sin embargo, las estimadas para la exploración están supeditadas a los resultados de la perforación exploratoria en Sararenda X1.

Con relación a las perforaciones exploratorias del Sararenda X1, de ser positivas, dará inicio al proceso de sísmica y la planta de tratamiento del gas y perforación de más pozos. Adelantó que los trabajos son desarrollados con cautela, siempre con la perspectiva de encontrar nuevas reservas.

Un informe de YPFB señala que las inversiones de YPFB-Andina para el presente año ascienden a $us 191,3 millones, de donde 33,64 millones serán destinados a la exploración y el resto a las operaciones de explotación.

El financiamiento para la búsqueda de reservas está destinado, principalmente, a la perforación de los pozos Río Grande 83 y 84, y el Sirari 20.

YPFB-Andina se ha puesto como meta la perforación exploratoria en el pozo Sararenda X1. Este trabajo fue iniciado en diciembre del 2010 y su conclusión estaba programada para junio del 2011, plazo que no pudo ser cumplido (El Diario).

Portal Minero

Argentina

Impacto negativo de la pelea con el Gobierno.

15 de Febrero de 2012.- Los recientes cruces con el gobierno nacional le habrían provocaron a YPF un daño en su estrategia de explotar hidrocarburos de reservorios no convencionales.

Ocho potenciales inversores extranjeros se habrían retirado de las negociaciones luego de las recientes medidas del Gobierno que suspendieron incentivos a la exploración y obligaron a las empresas del sector a repatriar divisas, según una información difundida ayer por la agencia Bloomberg, que fue ampliamente comentada en círculos petroleros.

La agencia cita a una persona "familiarizada con las conversaciones", según la cual las empresas que abandonaron las negociaciones son de origen estadounidense, canadiense y europeo. "Seis de ellas citaron las políticas impredecibles" como causal de la decisión, añadió la fuente de Bloomberg.

El Gobierno suspendió los programas Petróleo Plus y Refino Plus, que otorgaban incentivos fiscales para el desarrollo de nuevos yacimientos y mayor producción de combustibles. Se inscribió en el marco de otras medidas y acusaciones oficiales contra las petroleras en general e YPF en particular. En octubre, el Gobierno había ordenado a las petroleras y mineras repatriar remesas para combatir la fuga de divisas. El mes pasado, las autoridades acusaron a las petroleras de cartelizarse para cobrar sobreprecios en el gasoil a granel destinado al transporte de pasajeros. YPF es la compañía que concentra el 65% de ese mercado.

"No se puede sacar un retorno de la Argentina que sea tan atractivo como en otras partes del mundo", dijo Jason Kenney, analista del Banco Santander en Edinburg, según la información consignada por Bloomberg. Y añadió: "Cuanto antes se pueda comenzar a operar sin límites de precios, sin la vigilancia reguladora y se aliente la inversión, tanto mejor será".

En YPF no quisieron hacer ayer comentarios al respecto.

YPF anunció la semana pasada que la formación de Vaca Muerta contiene casi 23.000 millones de barriles equivalentes de petróleo. El dato surge de un relevamiento certificado sobre un área de 8000 kilómetros cuadrados sobre los 30.000 km2 que cubre Vaca Muerta.YPF tiene cerca de un 60% de las áreas relevadas. Según la compañía, el desarrollo de esos hidrocarburos en reservorios no convencionales (shale oil y shale gas) demandará unos 25.000 millones de dólares anuales de inversión a lo largo de diez años, de allí el interés por atraer a socios extranjeros (La Nación).

Portal Minero

Internacional

En las manos de este hombre, al que la prensa financiera llama "Mick el minero", estará el gigante nacido de la fusión entre Glencore y Xstrata.

15 de Febrero de 2012.- El mercado ya se refiere al nuevo gigante minero como Glenstrata. Los grupos suizos de la minería y las comodities, Glencore y Xstrata, han anunciado esta semana su fusión para crear un coloso con un valor de 90.000 millones de dólares (más de 68.000 millones de euros). Los jefes de ambas compañías, Ivan Glasenberg y Mick Davis, respectivamente, nacidos y educados en Sudáfrica, se profesan un mutuo afecto. Después de años dando vueltas a la idea de una alianza, la pareja ha concretado la fusión de sus negocios alrededor de una pista de esquí suiza. Serán el número uno en carbón (30% del mercado) y zinc (25%) y esperan ser el mayor productor independiente de cobre dentro de cuatro años. Avanza Glencore Xstrata Internacional, uno de los cuatro grandes grupos mineros del mundo, detrás del anglo-australiano BHP Billiton, el brasileño Vale y el anglo-australiano Río Tinto, con dos piedras en el camino: el examen de las autoridades de competencia y la posición de los accionistas minoritarios, que se sienten discriminados por el canje de acciones de la operación.

Davis, Mick el minero, como le apoda la prensa financiera, se convertirá en el número uno, con Glasenberg de adjunto. Una fusión de iguales, insisten desde las respectivas sedes del cantón de Zug los impuestos más bajos de Suiza, mientras desde fuera se ve como una fusión de egos. El consejero delegado de Xstrata, uno de los jefes mejor pagados del índice bursátil londinense FTSE, en el que cotiza su compañía se llevó a casa 18,5 millones de libras (más de 22 millones de euros) el pasado año, se ha garantizado una remuneración adecuada como persona clave de la operación. Un paracaídas de alrededor de 6 millones de libras (7,2 millones de euros), entre efectivo, acciones y opciones, según los analistas. Es consciente de la que se le puede venir encima. En la pasada junta de accionistas, algunos de ellos se rebelaron contra las remuneraciones de altos ejecutivos, incluidas las del español Santiago Zaldumbide, presidente de Asturiana de Zinc, controlada por Xstrata. Davis ha parado las protestas, argumentando que no cobrará esta remuneración extraordinaria, puesto que permanecerá como consejero delegado de Glencore Xstrata.

De todos modos, su riqueza no resiste comparación con la de Glasenberg, que se convirtió en multimillonario a raíz de la salida a Bolsa de Glencore (es dueño del 15%) el pasado año y en la que el español Daniel Maté, directivo y accionista, se transformó también en una de las grandes y desconocidas fortunas españolas.

Michael, Mick, Lawrence Davis es uno de los hombres fuertes de la minería mundial. Llegó a Xstrata en 2001, desde entonces el valor de la compañía ha pasado de 500 millones a 59.000 millones de dólares (2011). La plantilla ha pasado de 2.500 personas a 70.000 en 20 países. En la actualidad, Xstrata es el mayor exportador mundial de carbón quemado para centrales eléctricas y el cuarto mayor productor de cobre.

Este ingeniero experto en finanzas nació en Port Elizabeth (Sudáfrica) hace 54 años. Se licenció en la Universidad de Rodesia y ejerció como contable en Peat Marwick (actualmente parte de KPMG). En más de una ocasión ha escuchado que le falta formación en geología, que no conoce la industria. A lo largo de su carrera, sin embargo, ha demostrado que no es solo un hombre de números.

Cuando salió de Peat Marwick, fichó por Eskom, la compañía eléctrica pública de Sudáfrica, como director financiero. Recortó los empleos a la mitad y preparó a la compañía para el sector privado. Cuando fue ignorado para el cargo de consejero delegado, se marchó al conglomerado sudafricano Gencor. Contribuyó a ampliar el negocio, a su salida a Bolsa y a trasladar a Londres la sede del grupo, bautizado como Billiton. Davis jugó un papel clave en la fusión de Billiton con la australiana BHP en 2001, creando la mayor compañía minera del mundo. Dicen que Glasenberg quedó impresionado y que le hizo una oferta que no pudo rechazar (Glencore tiene el 40% de Xstrata). Cuando se le volvió a escapar el primer puesto ejecutivo del recién creado BHP-Billiton, aceptó la oferta de Glasenberg, el hombre de negocios que más le ha impresionado, según admitía Davis en un cuestionario.

Dicen que no dedica mucho tiempo a evaluar riesgos. En la carrera por la compra de activos, se hizo con el productor de cobre y zinc australiano MIM y el productor de níquel canadiense Falconbridge. Glencore Xstrata ya ha anunciado su intención de estudiar adquisiciones.

La otra pasión de Mick el minero es la familia: su mujer, Barbara, abogada, y sus tres hijos, Sarah, Ronit, Eitan, con los que vive en Londres. Es también miembro activo de la comunidad judía en Reino Unido. Preside la United Jewish Israel Appeal (UJIA) y es miembro del Jewish Leadership Council (JLC), que trabaja para garantizar un futuro sostenible en Galilea. El matrimonio Davis pertenece también al consejo de la Fundación Kew, que apoya el trabajo de los jardines botánicos británicos.

Su aspecto fornido delata a un gastrónomo, que disfruta con la mayoría de los alimentos. Colecciona arte africano y le encanta la ópera. Arte y música para alimentar el espíritu de este hombre de negocios, cuya filosofía de vida consiste en tener una visión clara de lo que quieres hacer, salir y hacerlo con un montón de confianza en ti mismo (Cinco Días).

Portal Minero

Colombia

En tanto, Glencore espera y operadores rivales se abstienen. El proceso de subasta de la empresa brasileña culminaría a fines de febrero.

15 de Febrero de 2012.- Goldman Sachs lidera una subasta para comprar los activos de carbón en Colombia de la brasileña Vale, en busca de un acceso estratégico a un puerto, mientras que Glencore espera y operadores rivales se abstienen, según dijeron fuentes industriales cercanas al asunto.

En los últimos años, las minas de carbón han atraído un interés casi desenfrenado en fusiones y adquisiciones, en particular de operadores que buscan una integración vertical y de consumidores asiáticos como India y China.

Pero los compradores se están volviendo más exigentes, enfocándose en minas más grandes y de bajo costo que cuenten con grandes reservas.

Goldman Sachs ha sido atraído por los activos de Vale debido en parte a que no cuenta con su propia terminal portuaria y debe pagar por el uso del puerto Carbosan y de la terminal de Vale, aseguraron las fuentes.

Obtener acceso al puerto sería una importante razón para que Goldman Sachs, uno de los grandes bancos que participa en el negocio de carbón, adquiera y duplique la capacidad de la firma en el ferrocarril Fenoco a 7 millones de toneladas, al adjudicarse activos de Vale, explicaron las fuentes.

Vale, que pagó US$306 millones en el 2008 por sus minas, vía ferroviaria y puerto, ha luchado por fomentar el interés en sus activos debido a que sus expectativas de precios eran demasiado altas, sostuvieron las fuentes.

"Goldman Sachs parece el favorito para comprar, probablemente lo hará si pagan más, como Vale lo hizo originalmente", declaró una fuente de la industria.

El proceso de subasta de Vale culminaría a fines de febrero, agregaron las fuentes. En tanto, ejecutivos de la compañía aseguraron en diciembre que esperaban acordar la venta de activos a inicios del 2012.

"Vale cerrará (el proceso) pronto. Goldman Sachs está ahí. Están muy interesados", dijo una fuente cercana a las compañías.

Vale puso en venta sus activos colombianos debido a que se trata de minas relativamente pequeñas y de alto costo en comparación a las grandes operaciones de Cerrejón, Drummond y Glencore, y no representan activos esenciales para el negocio de Vale.

Las reservas de la entiedad son demasiado pequeñas y están compuestas mayormente de carbón de baja calidad, por lo que no justifican un costo de US$300 millones, según revelaron fuentes que revisaron los activos de Vale.

"Las reservas son bastante reducidas y no elevadas", refirió otra persona ligada al sector industrial.

Los favoritos para adquirir los activos de Vale serían la filial de Goldman Sachs, Colombian Natural Resources, la unidad de Glencore, Prodeco, o la estadounidense Drummond, que cuentan con minas cercanas y utilizan la misma vía férrea que Vale para transportar el carbón.

Las tres principales minas, Cerrejón, Drummond y Glencore, representan la mayor parte de las exportaciones de carbón de Colombia y cada una cuenta con sus propias terminales portuarias, acceso a vías ferroviarias y operaciones mineras a cielo abierto.

Algunas firmas se alejan. Las oportunidades de acceder a la industria minera de carbón aún son escasas en la mayoría de exportadores claves como Colombia, que en la última década ha atraído un fuerte interés por una mejora en la seguridad, la codiciada calidad de su carbón y la fuerte perspectiva en los precios globales.

No obstante, la falta de infraestructura es una de las mayores preocupaciones de los participantes de la industria carbonífera que intentan adquirir carbón térmico y metalúrgico, así como minas en Colombia, lo que hace que las operaciones de Vale, con sus vías férreas y portuarias, sean más atractivas.

En noviembre se reportó que Vale iba a vender sus operaciones de carbón en Colombia de 3 millones de toneladas anuales.

Credit Suisse está asesorando en la venta. El banco fue uno de los consultores cuando Vale adquirió originalmente los activos en el 2008, dijeron las fuentes.

Ni Glencore ni Goldman Sachs quisieron comentar y Vale no respondió inmediatamente a un solicitud para hablar del tema.

El costo de extraer carbón en las minas de Vale y la necesidad de invertir en el puerto para tener cargue directo, como lo requieren las leyes colombianas, también están afectando la venta, afirmaron las fuentes.

Drummond, que cuenta con minas cercanas de carbón y posee activos en Fenoco, no se mostró interesado, aseguraron.

Importantes operadores como Mercuria, Trafigura y Vitol no están en el proceso, dijeron personas cercanas a las compañías, mientras que el operador mundial de materias primas Glencore no presentó una oferta por los activos.

Actualmente, Glencore tiene la atención puesta en el mayor acuerdo del sector minero a la fecha, un convenio con Xstrata.

No obstante, si la subasta de Vale fracasa, Glencore sería el próximo favorito para la compra de los activos, si el precio es el correcto, con lo que tendría mayor capacidad, evitaría que sus competidores se posicionen en Colombia y las operaciones de Prodeco en el área podrían absorber los activos con bastante facilidad, de acuerdo a lo declarado por las fuentes.

"Estoy seguro que (a Glencore) le encantaría comprar (los activos) y tendría un perfecto sentido para ellos hacerlo, pero nunca pagarán de más, estarán observando lo que suceda", aseveró otra fuente de la industria (AméricaEconomía).

Portal Minero

Asia

El metal rojo en Shanghái para entregar en mayo operaba casi sin cambios a alrededor de 60.300 yuanes (US$9.600) por tonelada este martes.

15 de Febrero de 2012.- China importaría menos cobre refinado del mercado al contado en febrero y marzo debido a existencias abundantes y una demanda débil, dijeron fuentes de la industria este martes.

Las compras del principal consumidor mundial de cobre también se ven limitadas por un arbitraje desfavorable, en el que operadores evitan comprar cobre en la Bolsa de Metales de Londres y venderlo en la Bolsa de Futuros de Shanghái o en el mercado doméstico al contado debido a los precios bajos.

El cobre en Shanghái para entregar en mayo operaba casi sin cambios a alrededor de 60.300 yuanes (US$9.600) por tonelada este martes, un alza de un 8,9% frente a fines del 2011, pero menos que el alza del 10,9% en el contrato referencial a tres meses en Londres.

Las importaciones totales de cobre a China que incluyen cobre refinado, ánodos de cobre, aleaciones y productos semiterminados podrían caer a 300.000 toneladas este mes desde las 413.964 toneladas de enero por una débil demanda, estimó el analista de Beijing Capital Futures, Xiao Jing.

Las importaciones totales de enero retrocedieron un 18,7% desde un máximo histórico de 508.942 toneladas en diciembre del 2011, debido a que las fiestas del Año Nuevo chino demoraron las compras. Las importaciones de cobre refinado de enero se anunciarán en la próxima semana.

"Hay muchos suministros. Los usuarios finales no han comprado mucho metal al contado tras las fiestas del Año Nuevo chino porque no tenían muchos pedidos," dijo un operador de una fabricante líder de cobre refinado.

El cobre refinado es la variedad más popular del metal en los mercados de China y el mundo.

Las existencias de cobre refinado supervisadas por la bolsa de Shanghái sumaban 198.202 toneladas el viernes, su nivel más alto desde agosto del 2002.

La desaceleración del crecimiento económico de China y el debilitamiento de las economías de Estados Unidos y la zona euro redujeron el volumen de pedidos de las fábricas domésticas, que compran cobre refinado para fabricar productos semiterminados como tubos, planchas y láminas.

Las restricciones gubernamentales al mercado inmobiliario también recortaron la demanda local de aparatos domésticos como equipos de aire acondicionado y refrigeradores, lo que redujo el pedido de tubos de cobre.

Un operador de una firma financiera internacional estimó que muchos fabricantes de productos de cobre semiterminados operaban a alrededor de la mitad de su capacidad de producción.

"Febrero termina y nuestros pedidos no han repuntado tras el Año Nuevo chino," dijo una fuente en una fabricante de tubos de cobre, agregando que "no creemos que vayamos a recibir muchos pedidos más en marzo" (AméricaEconomía).

Portal Minero

Internacional

15 de Febrero de 2012.- BHP Billiton Ltd., la empresa minera más grande del mundo, planea realizar más adquisiciones conforme la oferta de US$39.000 millones de Glencore International Plc por Xstrata Plc se suma a las tomas de control en el sector de las materias primas.

“No tengo absolutamente ninguna duda de que con el tiempo haremos más operaciones”, declaró el máximo responsable ejecutivo Marius Kloppers al canal de TV de Australian Broadcasting Corp., sin precisar cuáles son los objetivos. No accedió a comentar las especulaciones sobre la posibilidad de que la empresa de Melbourne tenga en vista a Anglo American Plc.

BHP Billiton, que la semana pasada informó una caída del 5,5% en las ganancias del primer semestre, invirtió US$16.900 millones en adquisiciones de gas de esquisto en 2011 tras no lograr concretar la compra de Rio Tinto Group y Potash Corp. de Saskatchewan Inc. Las operaciones mundiales del sector de la minería treparon de US$76.000 millones en 2010 a US$98.000 millones el año pasado, el mayor monto desde 2007, según los datos que reunió Bloomberg.

La combinación de Glencore y Xstrata dará origen a la cuarta mayor minera del mundo, después de BHP, Rio Tinto y Vale SA.

Kloppers dijo que la caída de los precios del mineral de hierro probablemente no afecte los planes de BHP de gastar US$80.000 millones en los próximos cinco años para incrementar la producción de la materia prima además del cobre y el carbón.

Los proyectos de la compañía comprenden una ampliación de US$7.400 millones de sus instalaciones en Pilbara y una inversión de US$822 millones en una nueva mina cercana a Newman, ambas en el oeste de Australia.

Precios del mineral de hierro
El mineral de hierro para entrega inmediata cayó 10 centavos, o 0,1%, la semana pasada a US$142,70 la tonelada, según un índice de precios que elaboró The Steel Index Ltd el 10 de febrero. Esto contrasta con un precio de US$188 un año atrás.

“Aun cuando ese precio retroceda un poco más, vamos a obtener muy buenos retornos de esos proyectos”, señaló Kloppers.

Aunque las huelgas de algunos trabajadores probablemente no afecten su programa de expansión, BHP Billiton podría reducir su producción en minas de bajo rendimiento con costos más altos.

Los trabajadores de sus minas de carbón coquificable harán una huelga de siete días a partir del 15 de febrero tras rechazar la última oferta de la compañía, dijo el Sindicato de la Construcción, la Silvicultura, la Minería y la Energía el 9 de febrero.

Alrededor de 3.500 trabajadores de las minas de BHP en la cuenca de Bowen en Queensland realizaban huelgas rotativas desde junio en reclamo de mejores salarios y condiciones de trabajo, antes de suspender las medidas de fuerza en diciembre para reiniciar las conversaciones contractuales. Los sindicatos de todo el mundo están intensificando sus demandas de aumento de salarios y mejores condiciones de trabajo en momentos en que los precios récord de los productos primarios hacen crecer las ganancias de las compañías mineras.

“Haría falta un acontecimiento muy importante para que dijéramos que vamos a detener, aplazar o cancelar un proyecto”, dijo Kloppers. “Cuando alguna instalación existente no dé ganancias, es más probable que digamos ‘esto no está dando ganancias, reduzcamos la producción’”(La Tercera).

Portal Minero

Chile

Inversionistas institucionales han fortalecido sus posiciones en papeles más defensivos, en desmedro de compañías que salieron del ipsa.

15 de Febrero de 2012. Luego de terminar el 2011 con un retroceso superior al 15% en el IPSA, los fondos de pensiones presentan importantes cambios en sus carteras de inversión en acciones locales. Así, al 31 de enero de este año, respecto de igual fecha del año pasado, las AFP han retirado sus posiciones en papeles de Pilmaiquén -compañía que salió del IPSA, Vapores y Madeco. Mientras, aumentaron su inversión en los títulos de E-CL empresa eléctrica que ingresó al índice selectivo, Ripley y Masisa.

Dentro del grupo de las acciones que las AFP han retirado sus fondos destaca también La Polar. Aparte del escándalo de las repactaciones unilaterales investigadas por la justicia, los papeles de la empresa abandonaron el IPSA, por lo que los inversionistas institucionales “están obligados a reducir posiciones en el papel para tratar de replicar la nueva composición del selectivo”, comenta un operador de la plaza local.

Con todo, las AFP redujeron en más de ocho puntos porcentuales su inversión en la multitienda.

En el grupo de los cinco papeles donde las AFP más fortalecieron su inversión destacan las de carácter más defensivo, en un año en el que la volatilidad aún persiste en los mercados. Así, en E-CL y Colbún estos institucionales acumulan alzas de 22,36 y 4,67 puntos porcentuales respectivamente. Mientras, la desinversión en acciones de compañías más vulnerables al ciclo económico se tradujo en una posición vendedora en papeles de compañías de retail e industrial mayoritariamente. Además, en Falabella las AFP se vieron obligadas a reducir inversiones porque superaban los límites normativos (DF).

Portal Minero

Chile

15 de Febrero de 2012.- La Dirección General de Aguas informó la compleja situación de los emblases durante el mes de enero, los que continuaron disminuyendo sus recursos respecto de diciembre, representando su volumen un 40,3% de la capacidad total de almacenamiento. En relación al mes anterior, se manifestó una baja de un 12,8%, mientras que comparado con el promedio histórico el déficit es de un 41,2% (DF).

Portal Minero

Chile

CGE aportará su participación accionaria correspondiente al 98,16% que posee en Emel Sur.

15 de Febrero de 2012.- Un nuevo y decisivo paso en el proceso de reorganización de sus filiales informó CGE Distribución ante la Superintendencia de Valores y Seguros, donde anunció un aumento de capital por $ 122 mil millones, a través de un traspaso de acciones, que corresponde al aporte a CGE Distribución de la participación que posee su matriz CGE en Emel Sur.

Así, CGE aportará su participación accionaria correspondiente al 98,16% que posee en Emel Sur, quien a su vez posee el 100% de Emelectric y Emelat. La reorganización de las filiales de CGE data de mediados del año pasado (agosto) y tiene como objetivo simplificar la estructura societaria de acuerdo a la distribución geográfica de las empresas eléctricas del holding energético.

En la sociedad Emel Sur quedaron radicados los activos y pasivos asociados a la distribución de electricidad que poseían las sociedades Emelectric y Emelat. Es que dentro de este proceso de reordeamiento también se resolvió la fusión de Emel y Emelat Transmisión, donde esta útlima se disolvió, incorporándose su patrimonio y la totalidad de accionistas a Empresas Emel.

El aumento de capital fue aprobado en una Junta Extraordinaria de Accionistas de CGE Distribución el pasado 4 de enero (DF).

Portal Minero

Chile

El proyecto tendrá una potencia instalada de 35 MW para proveer energía renovable no convencional al Sistema Interconectado Central (SIC) e involucrará una inversión cercana a los US$ 70 millones.

15 de Febrero de 2012.- El Servicio de Evaluación Ambiental (SEA) de la Región del Bío Bío aprobó la Declaración de Impacto Ambiental (DIA) del parque eólico Negrete Cuel. La iniciativa de energías renovables no convencionales (ERNC), pertenece a la empresa desarrolladora chileno-irlandesa Mainstream Renewable Power.

Con una inversión cercana a los US$ 70 millones, el proyecto comenzará a generar energía a principios de 2013 y tendrá una potencia instalada de 35 MW, suficiente para abastecer a más de 50.000 familias, a través del Sistema Interconectado Central (SIC).

“Esta es la tercera RCA que recibe Mainstream Renewable Power, confirmando el compromiso de la empresa por contribuir al desarrollo energético chileno, mediante soluciones de energías renovables no convencionales en el país. Hoy en día, la eólica es una energía competitiva, confiable y sustentable para la creciente demanda eléctrica de Chile. Evitaremos la emisión de 45.000 toneladas de CO2 al año, que de otra forma provendrían de las numerosas centrales térmicas existentes en la región, mejorando la calidad de vida de todos los habitantes de la zona. Además, estamos trabajando coordinadamente con las comunidades, en total respecto por el medio ambiente y la gente del sector”, explica José Ignacio Escobar, gerente general de Mainstream Renewable Power Chile.

“Es importante destacar que, a diferencia de las tecnologías convencionales y contaminantes, la energía eólica usa sólo un 2% del terreno para poner los aerogeneradores, permitiendo su convivencia con actividades agrícolas y ganaderas a su alrededor. Y lo más importante es que el precio de su energía es constante para siempre, pues no se depende de factores externos, como el precio de los combustibles fósiles”, agrega el ejecutivo.

Como parte de los compromisos involucrados para la construcción de Cuel, en diciembre pasado Mainstream Renewable Power adquirió 23 turbinas eólicas GW87 de 1,5 MW cada una a Goldwind, empresa basada en Beijing, que es el mayor fabricante de turbinas de China. Del mismo modo, la iniciativa será financiada por China Development Bank.

La iniciativa considera un plazo total de construcción de 9 meses aproximadamente y se estima que tendrá una vida útil de 20 años. En tanto, creará alrededor de 30 puestos directos de trabajo como promedio mensual, con una generación máxima de 200 empleos en los meses de mayores obras (Mainstream Renewable Power).

Portal Minero

Chile

15 de Febrero de 2012.- Ejecutivos de Codelco nunca fueron informados de la intención de la minera privada de vender parte de sus acciones en Anglo American Sur antes del 9 de noviembre de 2011, cuando la empresa británica cerró el negocio con Mitsubishi.

Codelco exige a Anglo American precisar a quién, cuándo y en qué circunstancias habría entregado esa información.

Santiago, 14 de febrero de 2012.- Codelco niega tajantemente que Anglo American haya informado a ejecutivos de la Corporación que se disponía a vender parte de sus acciones de Anglo American Sur S.A. (AAS), antes de octubre de 2011, como señaló oficialmente la minera privada en la declaración de prensa emitida ayer y que dice:

“Todo esto viene a confirmar la legalidad con la que Anglo American ha operado y que la venta del 24,5% de sus acciones en AAS a Mitsubishi en el mes de noviembre de 2011 está en plena concordancia con los contratos entre Anglo American y Codelco, con la ley y con el derecho. Por lo demás, los ejecutivos de Codelco antes de firmar los contratos con Mitsui sabían perfectamente que Anglo American se disponía a vender parte de sus acciones en AAS, ya que Anglo American se lo había informado directamente en diferentes reuniones sostenidas en los meses previos a octubre de 2011” (sic).

Al respecto, el Presidente Ejecutivo de Codelco, Diego Hernández, señaló que “esa información es absolutamente falsa. Es inédito que una empresa del prestigio internacional como Anglo American tenga este tipo de comportamiento que falta a la verdad. Por eso exigimos que Anglo American precise a quién, cuándo y en qué circunstancias habría entregado supuestamente esa información”.

Codelco no fue informado por Anglo American que vendería parte de sus acciones en Anglo American Sur ni antes ni después del 12 de octubre de 2011, fecha en la que la Corporación acordó un contrato de financiamiento con la empresa Mitsui que le permitiría ejercer su derecho a comprar hasta el 49% de Anglo American Sur en enero de 2012.

La Corporación, al igual que la opinión pública, fue informada de la decisión de Anglo American de vender el 24,5% de sus acciones en Anglo American Sur a la empresa Mitsubishi el 9 de noviembre de 2011, por noticias aparecidas en medios de comunicación. En dicha fecha Codelco realizó una declaración pública, afirmando que de ser cierta dicha operación no afectaba su opción de compra sobre el 49% de las acciones de Anglo American Sur; así como también señaló que ejercería todas las acciones que fueran necesarias para hacer valer integralmente sus derechos, lo que ha hecho hasta el momento y seguirá haciendo ante los Tribunales de Justicia.

Finalmente, es importante destacar que Anglo American pretende crear un manto de dudas sobre una operación absolutamente legítima de Codelco (Codelco).

Portal Minero

Chile

En un momento en que la industria tiende a la consolidación, la firma debe demostrar a los inversionistas que tiene futuro por si sola y no necesita fusionarse.

15 de Febrero de 2012.- Cynthia Carrol ha sobrevivido unas cuantas batallas durante su mandato de de cinco años en Anglo American, pero tendrá que salir peleando esta semana para convencer a sus detractores de que la firma cotizada en Londres tiene futuro como empresa independiente.

Cuando presente sus resultados el viernes, los inversionistas querrán oír también si la empresa puede calmar una encendida disputa acerca de su valorada operación en Chile, mantener el control sobre los gastos en el proyecto de mineral de hierro Minas Rio en Brasil, y acerca del progreso de su compra por US$5.100 millones del 40% de De Beers.

Como ya anunció las cifras de producción del cuatro trimestre y los resultadois de saus filiales, como Kumba Iron Ore, los analistas esperan que Anglo anuncie resultados operacionales de US$11.200 millones, por encima de los US$9.760 millones del año previo, y ganancias por acción de US$4,78.

Una brusca caida en la deuda neta de la empresa gracias a las utilidades de la controvertida venta de una participación de 24,5% en Anglo American Sur (AAS) a Mitsubishi en noviembre también podría implicar que los accionistas comiencen a presionar por un mayor reparto.

La noticia de que su rival Xstrata planea fusionarse con la corredora de commodities Glencore para levantar un gigante de los recursos naturales con una capitalización de de mercado combinada de US$90 mil millones sólo ha atraído mas miradas sobre Anglo, reavivando la especulación en cuanto que podría convertirse en el próximo objetivo en la lista de compras del grupo combinado. Xstrata intento fusionarse con Anglo en 2009 pero fue rechazado. Si la alianza Xstrata-Glencore se materializa, Anglo caerá del quinto al sexto lugar en el ranking de las grandes empresas mineras del mundo.

Para Carroll puede ser más dañina la acusación en cuanto a que fallo en el manejo de la relacion de Anglo con su socio chileno Codelco, el mayor productor de cobre en el mundo. Después de que Codelco informara a Anglo que pretendía ejercer una opción para comprar 49% de ASS, en noviembre, la firma selló preventivamente la operación de US$5.400 millones con Mitsubishi, desencadenando una batalla legal. Los inversionistas, así como los pares de Anglo que operan en Chile, temen la posible reacción. “¿Por qué buscarse una pelea con un país donde se encuentra uno de los activos claves?”, se pregunta un experto en la industria.

“Es desafortunado”, comenta el director ejecutivo de un grupo minero rival. “Esto podría dar una mala imagen de las mineras internacionales a los ojos del público chileno”, añadió.

Aun así, el precio de la acción de Anglo ha superado al de sus rivales BHP y Rio Tinto en los últimos seis meses, con un alza de 16%. Los inversionistas han respondido bien a una serie de acciones decisivas de Carroll, según otros observador de la industria, mientras que la operación con Mitsubishi, cerrada a una valuación tres veces superior a la de algunas estimaciones de analistas, evito que un activo clave se vendiera barato.
La semana pasada, Carroll reitero que “estamos felices de tener nuevas conversaciones con Codelco, pero nuestra posición legal es transparente (…) y si tenemos que ir en dirección legal, así tendrá que ser, pero vamos a proteger los derechos de nuestros accionistas”.

Pero AAS era parte clave de los esfuerzos de la firma por diversificar sus operaciones, construidas sobre cuatro grandes proyectos – el proyecto de cobre Los Bronces en Chile, Minas Rio en Brasil, el proyecto de níquel Barro Alto en Brasil y el proyecto Kolomela de Kumba en Sudáfrica.

“En términos de los ‘Cuatro Grandes’ proyectos, Anglo merece crédito por cumplir los plazos en la mayoría e incluso, terminar antes de lo previsto”, dice Jeff Largey, analista de Macquarie. “Pero si se mira la perdida potencial en Chile y la operación de De Beers, su perfil de utilidades vuelve a inclinarse al sur de África”.

El debate sobre la nacionalización de la industria minera en Sudáfrica ha pesado sobre el sector por mas de un año. Un informe encargado por el Congreso Nacional Africano esta semana rechazó la propiedad estatal, pero abogo por mayores impuestos sobre las mineras. Completar los cuatro grandes proyectos de Anglo también ayudarían a la empresa a alejarse del platino, cuya extracción es intensiva en mano de obra y onerosa, pero en la que Anglo es líder (Financial Times).

Portal Minero

Chile

El estudio fue encargado a la empresa Adimark y dado a conocer a través de un comunicado por la minera estatal.

15 de Febrero de 2012.- En una encuesta encargada por Codelco a la empresa Adimark, el 59,9% de los encuestados manifestaron su apoyo a la posición de la minera estatal ante la disputa que sostiene con Anglo Américan mientras que sólo un 6.3% de los consultados concede la razón a la minera privada y un 33.8% dice no saber.

En el estudio también se impone la posición de que el Gobierno debiera apoyar a Codelco en este caso, con un 55.7%. Poco más de la mitad de los encuestados, 26.5% cree que debiera mantenerse al margen y un 17.8% no sabe.

En la pregunta de si Codelco debe insistir en su derecho a comprar el 49% de Anglo American Sur (ex Disputada de Las Condes) o llegar a un acuerdo con la empresa extranjera, un 36% sostuvo que Codelco debe hacer valer su derecho; mientras un 33% se inclinó por llegar al mejor acuerdo posible. Un 12% se manifestó a favor de exigir a Anglo American una compensación económica por no respetar los derechos de Codelco; en tanto, un 18.8% dice que “no sabe”.

La muestra fue aplicada durante enero de este año a más de mil 100 personas mayores de 18 años a lo largo del país (DF).

Portal Minero

Chile

Le siguen los sectores industria con un 24%, comercio (11%) y financiero con 7%.

15 de Febrero de 2012.- Un 27% de la demanda por colocación de ejecutivos en Chile se concentra en el sector minero, de acuerdo a un estudio realizado por Boyden Global Executive Search. Y es que entre enero de 2010 y enero de 2012 se registraron 470 procesos de búsqueda por parte de empresas mineras y sus relacionadas, como prestadores de servicio a la minería y energía.

Le siguen en el ranking el sector industrial, que suma 410 procesos de colocación, con un 24% de la demanda; el comercio, con 190 búsquedas de ejecutivos y 11% del total de requerimientos.

En cuarto lugar se ubica el sector financiero con un 7% de la torta y 116 procesos de contratación.

Recursos naturales
“Hay una enorme demanda reprimida, pero un grupo insuficiente de talento de ejecutivos en casi todos los sectores de recursos naturales”, afirma el managing director de Boyden Chile, John Byrne.

Y especifica que en el país “hay otro sector que está extremadamente complicado por recursos humanos, que es el acuícola”. Ello se evidencia en las últimas cifras de desempleo a nivel país, donde Puerto Montt encabezó la lista de las ciudades con menor tasa con un registró nacional de 3%.

A juicio de Byrne “la industria del salmón, desde la crisis del ISA ha cambiado mucho; buscan perfiles mucho más especializados, con manejo de idiomas y diversas competencias”, afirmó.

En los otros sectores en Chile Byrne considera que “existe un buen equilibrio en la demanda de personas y la oferta”. Es el caso de las instituciones financieras y retail. En este último caso, comentó, “ante la expansión internacional de las empresas contratan ejecutivos del país en el cual se instalan y sólo algunos cargos claves son ocupados por chilenos”.

Demanda mundial
Byrne indicó que, al igual que en Chile, muchas empresas globales de primera línea relacionadas con desarrollo, inclusive algunas involucradas en las industrias de carbón, acero y cobre, tienen planes importantes de contratación para 2012 en Canadá, América Latina, Australia y Asia.

Particularmente “se requieren ejecutivos en ingeniería, tecnología, administración de proyectos y ventas”, explicó.

A su vez, comentó que “Brasil, con su necesidad de crear infraestructura para el Mundial de Fútbol y las Olimpíadas, está contratando muchos ingenieros, algunos de los cuales están saliendo desde Chile, con lo que se está produciendo una migración a ese país, lo que es un problema para Chile” (DF).

Portal Minero

Chile

El proyecto minero avanza en su construcción a pesar de la lucha de los grupos opositores.

15 de Febrero de 2012.- A un año de su aprobación de impacto ambiental, el proyecto minero Isla Riesco, encabezado por Empresas Copec y Ultramar, afina los últimos detalles para comenzar su operación en abril próximo. Según confirmó Jorge Perals, gerente general de Mina Invierno, como ahora se denomina el proyecto, existe un avance de 25% de la construcción, con todos los sistemas de monitoreo ambiental funcionando, los equipos mineros arribados a Punta Arenas y once camiones para el transporte del carbón ya armados.

Si bien la mina comenzará su ejecución en abril, se espera que la primera carga de carbón se realice dentro del primer trimestre de 2013, cuando los trabajos del puerto hayan concluido.

Entre las constructoras Belfi, EbcoSur, SalfaArrigoni e incluyendo a los trabajadores encargados del desarrollo de la mina el que se está realizando con un equipo propio de la minera hay más de 700 personas trabajando, y a pesar de que se han presentado quejas sobre el incumplimiento de los compromisos, Perals asegura que “estamos cumpliendo con todos los compromisos que hemos hecho, ya que del total de las personas contratadas para la operación del proyecto más del 85% son de la región”, además agregó que respecto a la construcción, para lo cual no habían compromisos, más del 70% de los trabajadores pertenecen a Magallanes.

La puesta en marcha de esta operación implica una inversión cercana a los US$ 530 millones.

Grupos opositores

A pocos días de que comiéncen las operaciones de la mina, los grupos opositores continúan su lucha por detener el proyecto. “La batalla judicial está recién comenzando...estamos buscando la nulidad administrativa para que no entre en funcionamiento”, aseguró el vocero de Alerta Isla Riesco, Adolfo Galindo.

La carta que se están jugando hoy es un recurso de nulidad administrativa a través de la Organización Comunitaria Río Verde (vinculadad a la familia Stipicic), el cual fue presentado en octubre en contra de la Comisión Ministerial compuesta por los ministerios de Medio Ambiente, Economía, Salud, Energía y Agricultura. Del cual esperan tener respuesta en las próximas semanas (DF).

Portal Minero

Chile

Wagner asegura que el Estado retendrá en impuestos el 50% de las utilidades que obtengan quienes exploten el mineral.

15 de Febrero de 2012.- Desde que el subsecretario de Minería, Pablo Wagner, anunció la semana pasada que el gobierno licitará contratos especiales de operación para la explotación de litio, no ha parado la polémica.

Primero, surgieron los argumentos respecto de que el mineral pertenece a los chilenos y que no debe ser explotado por terceros y menos por extranjeros. Incluso hubo voces que hablaron de la privatización del recurso. Luego, vinieron los cuestionamientos al ministro de Minería, Hernán de Solminihac, por ser hermano de uno los principales ejecutivos de SQM, actor dominante en el negocio del litio.

Sin embargo, Wagner mantiene la convicción en el proyecto y quiere lograr que de aquí a fin de año un actor idealmente nuevo obtenga un Contrato Especial de Operación (CEO) para explotar este mineral y así impulsar la actividad, en la que Chile todavía mantiene el liderazgo con un 41% de participación en el mercado mundial, pero que lo está perdiendo.

Además, confirma que Codelco tiene interés por ingresar a este mercado.

“Codelco, es dueño del salar de Pedernales y no necesita un CEO para poder explotar su litio, ya que el salar estaba constituido como pertenencia minera con anterioridad a la declaración de inconcesionabilidad”, explica y agrega que ha sostenido conversaciones con las autoridades de la cuprífera estatal al respecto. “Están estudiando las factibilidades técnicas y la disponibilidad de recursos para poder impulsar este desarrollo”.

El subsecretario explica que el gobierno de hecho ha estado motivando a Codelco para que entre a la explotación del denominado “combustible del futuro”. “Si Codelco decide hacerlo, bienvenido. Nosotros lo hemos estado impulsando hace mucho tiempo a que lo puedan hacer y ellos lo están estudiando, tanto en sus salares como otras oportunidades para poder implementarlas”, sentencia.

Las utilidades en casa

Quienes se oponen a la licitación argumentan que ver con el recurso quedará en manos de privados y no del fisco. Al respecto el subsecretario desdramatiza. “Cobraremos el derecho a explotar, equivalente al 7% de las ventas, que es en la práctica el 28% de las utilidades de una compañía. Ademá,s el 20% y otros impuestos asociados al impuesto a la renta.Lo que estamos haciendo también es maximizar: el Estado no está corriendo los riesgos de inversión y además está recaudando una carga tributaria relevante”, explica.

Agrega que aún así los contratos pueden ser competitivos para los interesados porque este modelo se aplica en gran parte del mundo-y que es muy importante porque “nos vamos a quedar con la mitad de las utilidades”, concluye (DF).

Portal Minero